Universal-Investment

Rentenfonds mit flexibler Allokation

Universal-Investment und der Kölner Vermögensverwalter Schneider, Walter & Kollegen legen den Fonds SWuK Renten Flexibel UI (ISIN DE000A1H72L9) gemeinsam auf. Der Rentenfonds kann breit gestreut in Staats-, Unternehmens-, aber auch in Wandelanleihen investieren. Ziel des Fonds ist es, eine überdurchschnittliche Rendite gegenüber Bundesanleihen über einen Zeitraum von drei und mehr Jahren zu erreichen. Dabei soll sich der Fonds überwiegend auf Euro-Schuldtitel konzentrieren. Fondsberater ist Peter Schneider. Mithilfe einer selbst entwickelten Matrix bestimmt er die relative Vorteilhaftigkeit zuerst der einzelnen Rentensegmente und dann der jeweiligen Wertpapiere. Parameter für die Auswahl sind gute Bonitäten, das Emissionsvolumen der jeweiligen Anleihe, ihre Laufzeit, Währung und attraktive Zins-Spreads. Aktuell befinden sich im Portfolio kaum Staatsanleihen, sondern staatsnahe Anleihen wie von der KfW oder der Landwirtschaftlichen Rentenbank sowie Unternehmensanleihen aus verschiedenen Branchen. Zudem investiert der Fondsberater in Pfandbriefe, inflationsgebundene Anleihen und Wandelanleihen, wovon Letztere maximal ein Fünftel des Portfolios ausmachen dürfen. Mindestens 80% des Fonds müssen in Rentenpapieren investiert sein, die im Investment-Grade-Bereich liegen.

 

AD-VANCED Dynamic Asset Management

ETF-Dachfonds jetzt mit deutscher Zulassung

Der AD-VANEMICS – ETF-Dachfonds hat die Vertriebszulassung für Deutschland erhalten. Es ist das erste Fondsprodukt des im Juli 2011 gegründeten Portfolioverwalters AD-VANCED Dynamic Asset Management GmbH. Der Dachfonds ist als aktiver Multi-Asset-Fonds konzipiert. Seine vorrangigen Anlageinstrumente sind ETFs, mit denen er flexibel in ausgewählte Indizes unterschiedlicher Asset-Klassen wie Aktien, Renten und Rohstoffe anlegen wird. Die Steuerung der dynamischen Asset Allocation basiert auf „Indexpicking“, einem eigens von AD-VANCED entwickelten Trendmanagement-System zur Analyse der Markttechnik von Kapitalmarktindizes. Indexpicking sieht im ersten Schritt die Analyse der verschiedenen Marktindizes auf Basis technischer Indikatoren vor. Mithilfe der Analyse von Trend-Risiko, Trend-Richtung und Trend-Intensität wird sodann die Gewichtung der einzelnen Indizes bestimmt und im dritten Schritt werden anhand einer Vielzahl von Parametern die ETFs, in die investiert werden soll, ausgewählt. Der AD-VANEMICS ist als S-Tranche und V-Tranche für Privatanleger (ISIN S: LU0665450838; ISIN V: LU0665449400) und als I-Tranche für institutionelle Anleger (ISIN: LU0665450838) erhältlich. Die S-und die V-Tranche werden auch als Sparplan mit einer Mindesteinzahlung von 25,00 Euro pro Monat angeboten. Die Zeichnungsfrist für alle Fondstranchen läuft noch bis zum 10. November 2011.

 

Barings

Dynamic Emerging Markets neu am Markt

Die internationale Investment-Gesellschaft Baring Asset Management (Barings) hat die Zulassung für den Baring Dynamic Emerging Markets Fund in Deutschland erhalten. Der Fonds legt an verschiedenen Emerging Markets in Aktien, Anleihen, Währungen, Rohstoffe (indirektes Exposure), Derivate, Geldmarktinstrumente bzw. liquide Mittel an. Er ist darauf ausgerichtet, im Rahmen eines langfristigen Anlagehorizonts mit den Renditen am Aktienmarkt vergleichbare Erträge bei geringerem Risiko zu erzielen. Der Fonds wird aktiv verwaltet und setzt auf eine Multi-Asset-Strategie. Zentrales Element der Asset-Allokation ist die Überzeugung, dass mit Emerging-Markets-Anlagen aufgrund der positiven demografischen Entwicklung in diesen Regionen, der Aufwertung der Landeswährungen, der hohen Produktivität und der steigenden Binnennachfrage in den einzelnen Ländern bei langfristigem Anlagehorizont hohe Erträge erzielt werden können. Im Rahmen einer Top-Down-Strategie wird ein flexibler Ansatz bei der Asset-Allokation verfolgt. Die Fondsmanager haben die Freiheit, zur Begrenzung der Volatilität und vor allem zum Schutz des Kapitals in einem schwierigen Marktumfeld auch außerhalb der Emerging Markets anzulegen und andere Anlageklassen mit einzubeziehen.