UNIVERSAL UND BERENBERG: Neuer Absolute Return-Fonds

Universal-Investment und Berenberg Lux Invest S.A. haben einen neuen Absolute Return-Fonds aufgelegt. Der Select Range-Universal-Fonds (ISIN: DE000A0YCKV9) soll besonders von Seitwärtsphasen, leicht steigenden oder leicht fallenden Märkten profitieren. Langfristig strebt der Fonds eine jährliche Rendite von 6% bis 8% bei einer Volatilität von rund 4% bis 6% an.

„Die Aktienmärkte befinden sich nur zu etwa einem Drittel der Zeit in einem Trend. In der übrigen Zeit bewegen sich die Preise mehr oder weniger seitwärts oder in einer relativ engen Handelsspanne“, erklärt Berenberg- Fondsberater Tarek Saffaf. „Genau solche ,unspannenden’ Märkte soll der Fonds auch ausnutzen können“, erläutert Saffaf den Ansatz des Fonds. Basis hierfür bildet eine eigens entwickelte Optionsstrategie, die auf der langjährigen Expertise von Berenberg in diesem Bereich aufbaut. Zum Einsatz kommen nur liquide und börsengehandelte Derivate. Um Zusatzerträge zu erzielen, kann der Fonds neben Indexoptionen auch in defensive Anleihen wie Staatsanleihen, Pfandbriefe, Unternehmensanleihen guter Bonität und in Discount-Zertifikate investieren.

Der Select Range-Universal-Fonds hat einen maximalen Ausgabeaufschlag von 5,5%. Die Verwaltungs-, Beratungs- und Depotbankgebühren betragen zusammen bis zu 1,175% pro Jahr. Hinzu kommt eine Performance-Fee mit High Watermark in Höhe von 20% auf die Wertentwicklung oberhalb von 4%.